保费增长与亏损压力并存 新能源车险“翻山越岭”

来源：21世纪经济报道  日期：2025/4/1 16:10:05   浏览次数：    我要收藏

新能源车险作为当前产险增速最快的业务，包括中国太保产险总经理陈辉、中国人保集团副总裁于泽、中国太平副总经理朱捷在内的多位高管在近期的2024年度业绩说明会上就新能源车险问题作出回复。从各家的表态来看，虽然新能源车险市场当前仍处于微利状态，但各家险企对新能源车险市场依然持积极态度。

中国太平副总经理朱捷在业绩说明会上表示，“我们认为新能源车险还是未来车险市场增量的主要来源，将会保持高速的增长。我们初步判断2025年新能源车险的保费规模将达到1900亿左右，增速保持在30%以上，占车险保费的规模将会提升至20%左右。”

“保一辆，亏一辆”，经营难点重重？

从披露的数据来看，中国太保的新能源车险保费达到183.17亿元，增速48.55%，综合成本率同比下降4个百分点，同时，保费占比为17.03%，覆盖了460万车主；中国人保方面，2024年新能源车险保费508.7亿元，同比增长8.7%，保费占比17.2%，承保新能源车1159.05万辆，同比增长57.3%。值得注意的是，中国人保将2025年新能源车险综合成本率目标设定在100%以内；中国太平2021年至2024年新能源车险客户年均复合增长率达到61%。

如此快的保费规模增速得益于我国新能源车市场的快速发展，中国汽车工业协会数据显示，2024年，我国新能源汽车产销量分别达1288.8万辆和1286.6万辆，同比分别增长34.4%和35.5%。全国新能源汽车保有量已经达到3140万辆，占全国汽车总量的8.9%。

然而，从各家对新能源车险综合成本率的描述也可以感受到当前新能源车险的承保利润承压。综合成本率是保险公司用来核算经营成本的核心数据，包含公司运营、赔付等各项支出。当综合成本率100%时，即代表收支相等，无承保盈利，亦无承保亏损。综合成本率越低说明盈利能力越强。而当新能源车险业务综合成本率高于100%时，该业务便处于“保一辆，亏一辆”的尴尬境地。

从行业数据来看，2024年，我国保险行业承保新能源汽车3105万辆，保费收入1409亿元，提供风险保障金额106万亿元，承保亏损57亿元，呈现连续亏损状态。

中国精算师协会和中国银行保险信息技术管理有限公司的分析显示，新能源汽车智能化、一体化程度较高，维修成本居高不下。智能设备和配件局部损坏通常需要成套维修更换，而且多数新能源汽车企业和动力电池企业采用维修授权模式，不同企业维修体系之间相对封闭，社会化程度较低，零配件和维修工时价格偏高。

另一方面，较传统车险更高的出险率也进一步推高了新能源车险成本，去年的业绩发布会上，中国太保就曾透露新能源车出险率比燃油车高出一倍。一方面，新能源汽车凭借低使用能源成本优势，成为营运类车辆的优先选择，2024年新能源汽车中营运车占比较燃油车高10个百分点，使用强度偏大；另一方面，新能源车主相对年轻，35岁以下车主占比较燃油车高14个百分点，车主驾龄相对较短；新能源汽车提速快、噪音小，行驶过程中外界不易察觉，相对容易出险。

种种因素叠加，新能源车险市场形成了“险企叫亏，车主喊贵”的局面。不过面对一系列发展难题，各家险企依然对新能源车险市场表现出积极态度，力争通过经营模式管理、与车企数据互联互通等一系列手段降低理赔成本、精准定价。毕竟在财险业务整体增速放缓的当下，高速增长的新能源车险市场可以说是“兵家必争之地”。